快遞業(yè)財(cái)報(bào)密集披露 價(jià)格戰(zhàn)恐難維系

快遞業(yè)財(cái)報(bào)密集披露 價(jià)格戰(zhàn)恐難維系

行業(yè)競(jìng)謀新突破，技術(shù)變革等或成關(guān)鍵

快遞黑科技。圖為4月27日在2021上海國(guó)際快遞物流博覽會(huì)中國(guó)郵政展區(qū)前拍攝的無(wú)人投遞車，無(wú)人投遞車主要應(yīng)用于小區(qū)、園區(qū)、校園等封閉和半封閉的場(chǎng)景。 記者 王翔 攝

記者注意到，近段時(shí)間，主要快遞上市企業(yè)2020年財(cái)報(bào)和2021年一季報(bào)密集出爐，多家企業(yè)業(yè)績(jī)難言樂(lè)觀，單票收入下降、利潤(rùn)下滑明顯。在這背后，激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)和愈演愈烈的價(jià)格戰(zhàn)備受詬病，多家公司也將凈利、毛利下滑原因歸結(jié)為競(jìng)爭(zhēng)加劇導(dǎo)致市場(chǎng)價(jià)格保持低位。

業(yè)內(nèi)人士指出，在快遞業(yè)勞動(dòng)力成本上升的背景下，為搶奪市場(chǎng)采取的價(jià)格戰(zhàn)難以為繼，并將長(zhǎng)期損害行業(yè)健康發(fā)展。未來(lái)應(yīng)著力通過(guò)技術(shù)變革，加大科研和新業(yè)務(wù)投入，降低運(yùn)營(yíng)成本，同時(shí)借助企業(yè)改革實(shí)現(xiàn)效率變革，謀求新突破。

業(yè)績(jī)難言樂(lè)觀

從2020年財(cái)報(bào)看，僅順豐、德邦、圓通三家企業(yè)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收與盈利雙增。韻達(dá)、申通凈利潤(rùn)在2019年負(fù)增長(zhǎng)基礎(chǔ)上降幅繼續(xù)擴(kuò)大。而從2021年一季報(bào)來(lái)看，除了圓通表現(xiàn)總體平穩(wěn)外，順豐、申通等多家快遞企業(yè)業(yè)績(jī)并不理想。

圓通2021年前三個(gè)月?tīng)I(yíng)收89.6億元，同比大增61.91%；歸母凈利潤(rùn)3.71億元，同比上升36.69%；扣非凈利潤(rùn)3.39億元，同比增長(zhǎng)44.81%。公司表示，營(yíng)收增長(zhǎng)主要因業(yè)務(wù)量增長(zhǎng)，據(jù)測(cè)算，圓通今年一季度業(yè)務(wù)量達(dá)到31.45億票，較2020年同期大增88.9%。

申通今年一季度營(yíng)收52.6億元，同比增長(zhǎng)47.28%；歸屬上市公司股東的凈虧損為8952.1萬(wàn)元。一季報(bào)顯示，公司報(bào)告期內(nèi)營(yíng)業(yè)成本同比增長(zhǎng)50.60%，今年前三月單票收入分別同比下降23.94%、8.42%和27.65%。

順豐則虧損明顯。順豐今年一季度營(yíng)收426.20億元，同比增長(zhǎng)27.07%，業(yè)務(wù)量同比增長(zhǎng)44%；歸屬上市公司股東的凈利潤(rùn)為虧損9.89億元，扣除非經(jīng)常性損益凈虧損11.34億元。順豐將虧損原因歸結(jié)于新業(yè)務(wù)拓展關(guān)鍵期的前置投入，以及春節(jié)不打烊和網(wǎng)絡(luò)融合調(diào)整等導(dǎo)致的成本增加。

中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究院執(zhí)行院長(zhǎng)盤和林對(duì)《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者表示，在各大快遞上市企業(yè)中，圓通業(yè)績(jī)平穩(wěn)，申通業(yè)績(jī)不佳。順豐今年一季度虧損超9億元，原因還包括實(shí)施多元化經(jīng)營(yíng)，在一些物流細(xì)分領(lǐng)域投入太多，處于前期燒錢狀態(tài)，導(dǎo)致無(wú)法平衡盈虧；同時(shí)順豐加大了補(bǔ)貼力度，與其他快遞尤其是極兔這樣的低價(jià)快遞競(jìng)爭(zhēng)。兩項(xiàng)疊加，導(dǎo)致虧損較為嚴(yán)重。

價(jià)格戰(zhàn)難以為繼

我國(guó)快遞行業(yè)發(fā)展依然迅猛。國(guó)家郵政局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2021年一季度，全國(guó)快遞服務(wù)企業(yè)業(yè)務(wù)量累計(jì)完成219.3億件，同比增長(zhǎng)75%；業(yè)務(wù)收入累計(jì)完成2237.7億元，同比增長(zhǎng)45.9%。預(yù)測(cè)2021年快遞業(yè)業(yè)務(wù)量將完成955億件，營(yíng)收將達(dá)到9800億元。

與此同時(shí)，快遞公司競(jìng)爭(zhēng)愈加激烈，尤其是低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)備受詬病。在業(yè)績(jī)說(shuō)明中，多家公司將凈利、毛利下滑的原因歸結(jié)為競(jìng)爭(zhēng)加劇，市場(chǎng)價(jià)格保持低位運(yùn)行。例如，申通表示其虧損主要源于份額競(jìng)爭(zhēng)導(dǎo)致網(wǎng)點(diǎn)壓力加大，公司不得不以補(bǔ)貼形式爭(zhēng)奪份額，而市場(chǎng)份額未能達(dá)到預(yù)期規(guī)模導(dǎo)致規(guī)模效益未能顯現(xiàn)。

市場(chǎng)分析指出，快遞公司凈利潤(rùn)增長(zhǎng)幅度遠(yuǎn)不及業(yè)務(wù)量增長(zhǎng)幅度，這主要因?yàn)榧ち沂袌?chǎng)競(jìng)爭(zhēng)下各公司“以價(jià)換量”，通過(guò)不斷壓低單票價(jià)格來(lái)獲得市場(chǎng)份額。

值得關(guān)注的是，新入局者還在加劇這種競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)。例如，極兔日單量已經(jīng)超過(guò)2000萬(wàn)，而其快速搶奪市場(chǎng)的背后則離不開(kāi)價(jià)格戰(zhàn)。以跨省快遞單價(jià)計(jì)算，極兔快遞價(jià)格普遍比通達(dá)系最低價(jià)還要低2元左右。

國(guó)家郵政局發(fā)布的2021年一季度郵政行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況通報(bào)顯示，異地快遞均價(jià)為6.1元，同比下降22.9%，首次低于同城快遞。

不過(guò)，激烈的價(jià)格戰(zhàn)難以為繼。一方面，快遞業(yè)勞動(dòng)力成本持續(xù)上升，不斷壓低快遞價(jià)格將導(dǎo)致企業(yè)利潤(rùn)下滑，違背市場(chǎng)規(guī)律。另一方面，快遞公司壓低派件費(fèi)也會(huì)侵害快遞員利益，進(jìn)而導(dǎo)致服務(wù)質(zhì)量下降。

有業(yè)內(nèi)人士坦言，在長(zhǎng)期價(jià)格戰(zhàn)的擠壓下，快遞網(wǎng)點(diǎn)的生存空間急劇縮水。為爭(zhēng)奪有限的需求，在不能有效提高快遞企業(yè)收入的前提下，不斷推高用戶對(duì)于服務(wù)的預(yù)期，同時(shí)不斷降低投訴門檻，鼓勵(lì)用戶過(guò)度主張權(quán)利，導(dǎo)致快遞企業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的成本不斷攀升。

為促進(jìn)快遞行業(yè)良性發(fā)展，有關(guān)部門已經(jīng)有所行動(dòng)。例如，《浙江省快遞業(yè)促進(jìn)條例（草案）》就明確規(guī)定快遞經(jīng)營(yíng)者不得以低于成本的價(jià)格提供快遞服務(wù)。

行業(yè)謀求新突破

業(yè)內(nèi)人士指出，快遞行業(yè)集中度向頭部企業(yè)靠攏，而在龍頭間的市場(chǎng)份額之爭(zhēng)中，價(jià)格不再是決勝關(guān)鍵。未來(lái)將是綜合服務(wù)能力的競(jìng)爭(zhēng)，成本管控依然是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)核心和基礎(chǔ)能力，全網(wǎng)絡(luò)降本增效是有力手段。

“由于人力成本上升，市場(chǎng)已經(jīng)‘刺刀見(jiàn)紅’。如何更好地控制成本，實(shí)現(xiàn)更高性價(jià)比服務(wù)，方是快遞企業(yè)的取勝之道。”盤和林說(shuō)。

事實(shí)上，在競(jìng)逐巨大市場(chǎng)的同時(shí)，如何通過(guò)技術(shù)變革、企業(yè)改革等推動(dòng)快遞行業(yè)謀求突破，實(shí)現(xiàn)更可持續(xù)、更加良性的發(fā)展，已成為重中之重。目前，一些快遞公司也在尋求擺脫低價(jià)困境的方法，包括韻達(dá)、申通、圓通在內(nèi)的各大快遞公司均加大科研和新業(yè)務(wù)投入，以求降低營(yíng)業(yè)成本的同時(shí)實(shí)現(xiàn)差異化發(fā)展。

盤和林認(rèn)為，未來(lái)快遞業(yè)發(fā)展需要進(jìn)一步推進(jìn)自動(dòng)化，以對(duì)沖快遞業(yè)人力成本的上升。同時(shí)，快遞業(yè)需要進(jìn)一步對(duì)接最大的物流用戶、電商，一方面保證基礎(chǔ)訂單量，另一方面可以實(shí)施就近的本地倉(cāng)業(yè)務(wù)，減少快遞運(yùn)送半徑。他同時(shí)指出，快遞業(yè)跨界依然難度不小，例如順豐虧損原因就有細(xì)分領(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)因素，導(dǎo)致現(xiàn)階段物流領(lǐng)域人力成本持續(xù)上升。

“不過(guò)，快遞公司可以考慮多元化股權(quán)，引入電商等戰(zhàn)略投資者，助力物流業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展。”盤和林說(shuō)。

記者注意到，中國(guó)郵政集團(tuán)官網(wǎng)近日發(fā)布《中國(guó)郵政集團(tuán)有限公司改革三年行動(dòng)實(shí)施方案（2020-2022年）》解讀稿，明確推進(jìn)中國(guó)郵政國(guó)企改革重點(diǎn)任務(wù)，其中包括積極穩(wěn)妥深化混合所有制改革。要按照完善治理、強(qiáng)化激勵(lì)、突出主業(yè)、提高效率的要求，堅(jiān)持因地施策、因業(yè)施策、因企施策，宜獨(dú)則獨(dú)、宜控則控、宜參則參，分層分類深化混合所有制改革，穩(wěn)慎開(kāi)展混合所有制企業(yè)骨干員工持股，推動(dòng)混合所有制企業(yè)深度轉(zhuǎn)化經(jīng)營(yíng)機(jī)制。此外，還將推動(dòng)資產(chǎn)重組與盤活，分別探索研究速遞物流戰(zhàn)略重組和郵政企業(yè)科技力量戰(zhàn)略重組方案，健全固定資產(chǎn)管理制度，加大閑置土地盤活力度。在“三因三宜”原則的指導(dǎo)下，分層分類深化混合所有制改革，推動(dòng)中郵科技、中郵保險(xiǎn)混合所有制改革，適時(shí)啟動(dòng)速遞物流公司和中郵證券混改。（記者 班娟娟）