首批養(yǎng)老目標基金已成立10只

⊙陸海晴 ○編輯 于勇

昨日，廣發(fā)穩(wěn)健養(yǎng)老目標一年持有（FOF）發(fā)布基金合同生效公告，共募集5.2億元，認購戶數(shù)近6萬人。2018年是養(yǎng)老目標基金發(fā)行元年，臨近年末，今年8月獲批的首批14只養(yǎng)老目標基金中，11只發(fā)行收官，10只正式成立，首募規(guī)模近35億元，認購戶數(shù)超過56萬。

規(guī)模近35億元 認購戶數(shù)逾56萬

養(yǎng)老目標基金的誕生是今年公募基金行業(yè)的大事。8月，首批14只養(yǎng)老目標基金獲批；9月，首只養(yǎng)老目標基金——華夏養(yǎng)老目標日期2040三年持有（FOF）宣告成立；10月，第二批12只養(yǎng)老目標基金獲得批文；12月，多只養(yǎng)老目標基金密集成立。

截至12月26日，已成立的10只養(yǎng)老目標基金均為首批獲批，規(guī)模合計34.56億元，認購戶數(shù)56.78萬戶，平均每戶認購6087.19元。

其中，首募規(guī)模排名前兩位的養(yǎng)老目標基金鎖定期均為一年，富國鑫旺穩(wěn)健養(yǎng)老目標一年持有（FOF）規(guī)模最大，近9億元，廣發(fā)穩(wěn)健養(yǎng)老目標一年持有（FOF）規(guī)模居次，共募集5.2億元，兩者規(guī)模合計占比40.59%，

另外8只養(yǎng)老目標基金的持有期都是3年，平均規(guī)模2.57億元。滬上一家基金公司的基金經(jīng)理表示，弱市行情之下，一年鎖定期的基金流動性更好，更受投資者歡迎。

此外，第二批獲批的養(yǎng)老目標基金也已接棒發(fā)行，興全安泰平衡養(yǎng)老目標三年持有（FOF）正在發(fā)行中，建信優(yōu)享穩(wěn)健養(yǎng)老目標一年持有（FOF）昨日發(fā)布招募說明書，定于2019年第一個工作日開啟申購。

基金公司真金白銀參與

據(jù)統(tǒng)計，目前成立的10只養(yǎng)老目標基金，基金公司的員工均參與了認購，認購規(guī)模合計超過1億元。鵬華基金公開表示，公司全員跟投。

9家基金公司的高管、研究員等認購了公司旗下養(yǎng)老目標基金，5家認購份額超過100萬份?；鸾?jīng)理也紛紛出手，7只養(yǎng)老目標基金的管理人參與認購，認購份額均在50萬份以內(nèi)。

以華夏養(yǎng)老目標日期2040三年持有（FOF）為例，其首募規(guī)模為2.12億元，公司以固有資金認購5000萬元，員工認購4318萬元，高管、研究人員等申購100萬元以上，基金經(jīng)理認購50萬元至100萬元。四者合計，公司員工認購數(shù)量占該基金總份額的比例近50%。

對于養(yǎng)老目標基金來說，發(fā)行只是“萬里長征第一步”。中國基金業(yè)協(xié)會副會長鐘蓉薩日前公開表示，養(yǎng)老基金產(chǎn)品不重規(guī)模，要重戶數(shù)；不重首發(fā)，要重未來的定投。“我們的目的就是希望讓越來越多的個人投資者參與。”

實行雙基金經(jīng)理管理占比過半

實行雙基金經(jīng)理管理，成為首批獲批的養(yǎng)老目標基金的一大特色。梳理這些基金招募說明書發(fā)現(xiàn)，11只養(yǎng)老目標基金中有6只由兩位基金經(jīng)理共同管理。

也有基金追加實行。12月22日，南方養(yǎng)老目標日期2035三年持有（FOF）發(fā)布變更基金經(jīng)理公告，增聘魯炳良為基金經(jīng)理。

此外，廣發(fā)穩(wěn)健養(yǎng)老目標一年持有（FOF）的基金經(jīng)理雖然只有1位，但資料顯示，該只基金投資采取集體決策制度，養(yǎng)老目標（FOF）投資決策委員會由總經(jīng)理林傳輝、副總經(jīng)理張芊、資產(chǎn)配置總監(jiān)金亞等擔(dān)任。

一方面，基金公司選擇雙基金經(jīng)理為養(yǎng)老目標基金“保駕護航”，另一方面，養(yǎng)老目標基金的管理多數(shù)是資產(chǎn)配置部總監(jiān)親自上陣。

富國鑫旺穩(wěn)健養(yǎng)老目標一年持有（FOF）的基金經(jīng)理為多元資產(chǎn)投資部總經(jīng)理，泰達宏利泰和平衡養(yǎng)老目標三年持有（FOF）共有兩位基金經(jīng)理，王彥杰是公司投資總監(jiān)，另一位王建欽擔(dān)任組合基金部總監(jiān)。

業(yè)內(nèi)人士表示，根據(jù)養(yǎng)老目標基金指引，養(yǎng)老目標基金主要采用FOF形式運作，對基金管理人的資產(chǎn)配置能力要求較高，而且養(yǎng)老目標基金關(guān)系到投資者的養(yǎng)老錢，在基金經(jīng)理的選擇上更為慎重。