年末保業(yè)績 部分績優(yōu)基金閉門謝客

 北京商報(bào)訊（記者 蘇長春）年末已至，基金公司對這一年來的業(yè)績果實(shí)倍感珍惜，尤其是收益排名靠前的績優(yōu)基金，擔(dān)心大額資金申購涌入攤薄現(xiàn)有收益，因此部分基金采取對大額資金閉門謝客的態(tài)度。

北京商報(bào)記者注意到，目前就有一批績優(yōu)基金已經(jīng)暫停大額申購甚至直接暫停收購。同花順iFinD數(shù)據(jù)顯示，今年以來東證資管旗下部分績優(yōu)混合型基金已向大額資金“關(guān)門”。如今年以來收益率超過60%的東方紅滬港深混合和東方紅中國優(yōu)勢混合，就已分別暫停申購和暫停大額申購。

12月12日，東方紅滬港深混合發(fā)布暫停申購業(yè)務(wù)的公告，暫停投資起始日為12月13日，與其同日暫停申購的還有東方紅優(yōu)享紅利混合、東方紅戰(zhàn)略精選混合。事實(shí)上，早在10月25日，東方紅資管就一連發(fā)布了多個(gè)基金產(chǎn)品暫停大額申購的公告。公告稱，暫停大額申購是為了保證基金的平穩(wěn)運(yùn)作，保護(hù)基金份額持有人利益。公告涉及東方紅資管旗下5只混合型基金，如果再加上9月暫停大額申購的兩只產(chǎn)品，目前東方紅資管有10只基金產(chǎn)品限購。

剔除因巨額贖回導(dǎo)致業(yè)績大漲的混合型基金，北京商報(bào)記者注意到，混合型基金業(yè)績榜單前20名中，交銀穩(wěn)健配置混合A、嘉實(shí)優(yōu)化紅利混合、國泰新經(jīng)濟(jì)靈活配置混合的申購狀態(tài)也顯示限制大額申購，這3只混合型基金均于今年11月發(fā)布暫停大額申購的公告。

同樣，績優(yōu)股票型基金中也不乏謝客者，如股票型基金收益榜第3名的國泰互聯(lián)網(wǎng)+股票、今年以來收益近50%的嘉實(shí)新興產(chǎn)業(yè)股票等，均已暫停大額申購。

對于績優(yōu)基金暫停申購或暫停大額申購的現(xiàn)象，在市場分析人士看來，主要目的是防止大額資金涌入攤薄現(xiàn)有的收益，影響持有人的利益。另外，若基金規(guī)模過大，對于基金經(jīng)理來說投資難度也會(huì)增加，大量資金進(jìn)入就需要進(jìn)行倉位的調(diào)整，但年末股市橫盤震蕩債市調(diào)整期間，稍有不慎就會(huì)影響投資收益，因此通過限購來達(dá)到適中的規(guī)模，保住現(xiàn)有不錯(cuò)的收益和排名。

也正如上述分析人士所說，今年公募基金業(yè)績排名戰(zhàn)已然打響，尤其是普通股票型基金中尚位列第一名、第二名的易方達(dá)消費(fèi)行業(yè)股票和國泰互聯(lián)網(wǎng)+股票，究竟最終誰能拿下股基冠軍還存有較大懸念。同花順iFinD數(shù)據(jù)顯示，截至12月22日，上述兩只基金今年以來的收益率分別為65.68%和63.86%，可謂貼身肉搏。除了普通股票型基金冠亞軍之爭激烈外，排名第3位到第10位的8只股基年內(nèi)收益相差都較小，這些基金在最后的5個(gè)交易日內(nèi)的排名爭奪異常激烈。

不過，對于基民來說，部分績優(yōu)基金的限購，并不妨礙基民年末對優(yōu)秀產(chǎn)品的選投，如偏股混合基金中，收益領(lǐng)先的金信多策略精選混合、景順長城新興成長混合、南方品質(zhì)優(yōu)選混合等均在開放申購，主動(dòng)管理型股票基金中易方達(dá)消費(fèi)行業(yè)股票、嘉實(shí)新消費(fèi)股票等也在開放申購。

事實(shí)上，從今年收益排名靠前的權(quán)益類基金中不難看出，投資消費(fèi)、家電行業(yè)藍(lán)籌股為主的基金產(chǎn)品普遍業(yè)績飄紅，另外投資港股市場的滬港深基金也收益搶眼。在前海開源基金執(zhí)行總經(jīng)理?xiàng)畹慢埧磥恚?018年仍然是慢牛行情，是傳統(tǒng)白馬股和新興白馬股共舞的行情。傳統(tǒng)白馬股包括消費(fèi)白馬股和一些周期龍頭股，其中一些周期龍頭股也會(huì)在盈利不斷超預(yù)期，出現(xiàn)階段性的行情；另一方面代表經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的新興白馬股也會(huì)逐漸走出行情，例如受益于新能源汽車的鈷、鋰板塊，人工智能、國產(chǎn)芯片、5G等行業(yè)。